TMPA contracte un crédit de 3 450 milliards DH auprès d'un consortium bancaire et se dote d'une nouvelle structure financière de type financement de projet, avec un concours limité de l'Etat. 3, 450 milliards de dirhams est le montant du crédit contracté par Tanger Med Port Authority (TMPA), filiale du groupe TMSA en charge de la gestion et du développement du complexe portuaire Tanger Med. Les dettes non garanties par l'Etat s'élèveront à 5,1 milliards de dirhams, soit 83 % de l'endettement global de la société. Le crédit, d'une maturité de quinze ans, a été contracté auprès d'un syndicat bancaire constitué d'Attijariwafa Bank (chef de file), BMCE Bank, BMCI, Banque Centrale Populaire, Société Générale Maroc, Crédit du Maroc et CDG Capital. Cet emprunt est dédié au financement des actifs portuaires en place, à savoir le port Tanger Med 1 et le port Tanger Med Passagers, ainsi qu'au financement partiel des apports en fonds propres de Tanger Med 2 S.A., véhicule d'investissement de TMPA destiné au projet Tanger Med 2. « Cette levée de fonds, qui vient remplacer et compléter la part de la dette privée dans le schéma antérieur de financement, s'inscrit dans le prolongement de filialisation des activités portuaires du groupe TMSA, dont l'un des objectifs est d'optimiser l'endettement du complexe portuaire », précise le communiqué de TMPA. Fin 2011, cette levée de fonds sera suivie d'une émission obligataire non garantie par l'Etat, d'un montant de 105 milliards de dirhams, et destinée à compléter les apports en fonds propres de Tanger Med 2 S.A., conformément au schéma de financement prévu au titre de l'extension du port Tanger Med. « La structure financière ainsi mise en place sert de contrepartie à un investissement cumulé en infrastructures de 9 MMDH, ainsi qu'à 2 milliards d'apports en fonds propres dans la société de projet Tanger Med 2 S.A.», ajoute le communiqué. Ainsi, les dettes non garanties par l'Etat s'élèveront à 5,1 milliards de dirhams, soit 83 % de l'endettement global de la société, dénotant de la confiance des bailleurs de fonds privés dans le potentiel de Tanger Med. Ilham Mountaj
